第一章 资产评估概述
第一节 资产评估的基本概念和特点
一、资产评估的概念
- 法律定义
- 依据《资产评估法》，资产评估是指评估机构及其评估专业人员根据委托，对不动产、动产、无形资产、企业价值、资产损失或者其他经济权益进行评定、估算，并出具评估报告的专业服务行为。
- 定义的四大核心要素
- 评估主体：指执行评估业务的评估机构及其评估专业人员（包括资产评估师及其他评估从业人员）。
- 评估客体：指评估的对象，范围广泛，包括不动产（如土地、房屋）、动产（如机器设备）、无形资产（如专利权、商誉）、企业价值、资产损失，以及其他可以用货币计量的经济权益。
- 法律性质：资产评估是受《资产评估委托合同》约束的专业服务。评估机构和人员依法开展的评估行为受法律保护，并需对评估报告承担相应的法律责任。
- 内容及成果：核心内容是对评估对象的价值进行评定和估算。最终成果是一份系统、规范的资产评估报告，是评估师发表专业意见的载体。
二、资产的概念
- 含义
- 在资产评估中，资产是指由特定主体拥有或控制的、预期能给主体带来经济利益的经济资源。
- 三大基本特征
- 由特定主体拥有或控制：
- 资产必须有明确的归属主体，该主体可以是自然人、法人或其他组织。
- “拥有”通常指享有所有权，而“控制”则更宽泛，指即使不拥有所有权，但能依据合法程序（如合同）实施控制并获取主要经济利益。例如，企业融资租入的固定资产和依法取得的土地使用权，虽然所有权不属于企业，但因企业能实际控制并从中受益，应确认为企业的资产。
- 不同的产权类型（如所有权 vs. 使用权）会导致同一资产载体表现出不同的经济价值。
- 能够带来未来经济利益：
- 这是资产最核心的特征。利益的实现方式可以是直接使用资产，也可以是通过产权变动（如出售、转让）来获利。
- 资产的价值大小，本质上取决于其未来获利能力的强弱。
- 是经济资源：
- 资产必须具备有用性和稀缺性，从而兼具使用价值和交换价值。
- 资产的价值必须能够用货币进行可靠的计量和反映，否则不能在评估中被确认为资产。
- 由特定主体拥有或控制：
三、资产评估的特点
- 公正性：评估活动必须不偏不倚。技术上，有法定的准则和规范作为保证；组织上，要求评估机构和人员保持独立，与委托方和相关当事方无任何利害关系。
- 鉴证性：评估是一种经济鉴证类专业服务，为决策提供价值参考依据。评估师必须对其出具的意见承担相应的专业、民事乃至刑事责任。特别注意，资产评估从事的是价值鉴证，而非权属鉴证。
- 咨询性：评估结论是一种专家意见，其本身并不具备强制执行的效力。评估师只对评估结论的合规性负责，而不对最终的定价决策负责。
- 专业性：资产评估要求由专业化的机构承担，评估师必须综合运用财务、法律、工程技术等多方面的专业知识和实践经验才能胜任。
第二节 资产评估的原则
一、工作原则（职业道德要求）
这是对评估师及其机构在执业过程中最基本、最核心的道德要求，是确保评估质量的生命线。
- 独立原则：要求评估主体与评估业务的当事人不能有任何利益关系，既要做到机构形式上的独立，也要做到人员实质上的独立，不受外界任何干扰。
- 客观原则：要求评估师必须实事求是，尊重客观事实，一切评估程序和结论都必须基于真实有效的证据。
- 公正原则：要求评估师必须站在中立的第三方立场，不偏袒任何一方，不能因个人好恶或情感影响价值判断。
二、经济技术原则
这些原则源于经济学理论，是三大评估方法（市场法、收益法、成本法）能够成立的理论基石。
- 供求原则：资产的价值由供给和需求共同决定。评估时既要考虑资产的构建成本，也要考虑其效用和市场供求状况。
- 最高最佳使用原则：指资产在法律上许可、技术上可能、财务上可行的前提下，能使其产生最高价值的用途。
- 替代原则：指一个理性的投资者对具有相同效用的商品，必定会选择价格最低的那一个。这是保证评估公正性的重要前提。
- 预期收益原则：指一项资产的价值并非由其历史成本决定，而是由其未来预期能够带来的收益所决定。这是判断资产价值最基本的依据。
- 贡献原则：指一个资产组合中，某一构成部分的价值，取决于它对整体资产总价值的贡献程度，或是当缺少该要素时对整体价值的影响程度。
- 评估时点原则：资产的价值是动态变化的，任何评估结论都必须基于一个特定的时间点，即评估基准日。
第三节 我国资产评估行业的发展
- 发展历史标志性事件
- 1988年：出现我国首例资产评估业务（大连炼铁厂合资项目）。
- 1991年：国务院发布《国有资产评估管理办法》，行业走上法制化道路。
- 1993年：中国资产评估协会成立，标志着行业开始走向政府管理与行业自律相结合。
- 2016年：《中华人民共和国资产评估法》颁布并于同年12月1日起施行。
- 2017年：财政部发布新的《资产评估基本准则》，中国资产评估协会发布修订后的执业准则和职业道德准则。
- 行业发展特点
- 改革开放催生：为满足国有资产在对外合资合作中合理估值的需求而产生。
- 服务国企壮大：国有企业改革是行业发展的主要驱动力，国有资产评估是主要的法定业务。
- 产权市场促进：各类产权市场的建立和活跃，为资产的流动和重组创造了大量评估需求。
- 金融市场加快：资本市场（上市、并购重组）和货币市场（抵押贷款、不良资产处置）的深化发展，极大地拓宽了评估服务的领域和深度。
- 政府主导推动：我国评估行业带有鲜明的政府主导色彩，政府从国有资产管理者和公共利益维护者的角度，强力推动了行业的规范化发展。
第四节 我国资产评估的地位和作用
一、地位
- 是市场经济不可或缺的专业服务行业。
- 是现代服务业的重要组成部分。
- 是经济体制改革深化的重要专业支撑力量。
二、作用
- 引导作用：通过价值发现，引导社会资源实现优化配置。
- 保障作用：服务于资本市场，为上市公司信息披露、并购重组等提供价值保障。
- 促进作用：通过提供公允的价值尺度，促进经济秩序的规范化。
- 维护作用：维护各类资产权利主体（包括国有、民营、外资等）的合法权益。
- 维护作用：在对外开放的环境下，对维护公共利益和国家经济安全具有重要作用。